倒貨日(distribution day)破表時，保護好自己

判斷股票市場是處於上升趨勢還是下降趨勢，十分重要。投機者應該在市場趨勢上升時投機，這正是獲取收益的最重要的因素;反之市場將要修正時，應該趨吉避兇，採取保護自己的手段，留住自己的本金，守住資產淨值。

IBD的 Big Picture 於今日(2018/10/5)正式因NASDAQ 倒貨日達到9日，市場趨勢轉成 Uptrend under pressure，這給投機者一個很大的警示，可能大盤高點已過，市場即將修正，也符合近期一些領先股不漲反跌的提示，機構法人可能逢高逐步出貨獲利了結。

身為小咖的投機者，該如何在這個Uptrend under pressure 市況下，該如何自處呢?

我們先來看 【倒貨日】的定義:

【倒貨日】(distribution day)，是指某要指數遇到重的賣壓的日子。

這種大量賣出導致主要指數較前交易日收盤下跌超過0.2%(或開高拉低)且成交量放大放大放大。

倒貨日累積數增加是顯示法人機構正在大量倒貨出來。

CAN SLIM系統計算倒貨日，主要是根據S&P500與Nasdaq指數，研究顯示在四至五週的交易時段內，出現五到六個倒貨日，就足以使之上漲的大盤指數轉為下跌，尤其是在較短期間內累積起數個倒貨日。

市場還處於上漲期間就會開始出貨的現象，這是只有少數人知道，

通常在接近市場頂的四到五週，會出現三到五天正常的出(倒)貨行為。

如果過去的四至五周週出現六個出貨回檔日，市場大盤幾乎可以斷定是陷入盤整。

如何處置自己的投資組合呢?

簡言之，汰弱留強，停利停損，守住獲利保住本金。

【出貨回檔日的動作】

第一次	不動作
第二次	不動作
第三次	密切關注你持有的股票動態
第四次	考慮部份賣出，或汰弱留強
第五次、第六次	在獲利受到威脅或已發生小額虧時，採取保護措施:鎖住獲利or立即停損。

IBD50 與 NASDAQ的跌幅大於S&P500，要小心跌幅可能大於藍籌股，投機者應該避開大跌的那一段，即使帳上虧損尚未達到-8%，仍可以考慮縮小停損的%，先出場觀望，待市場回穩時再進場。